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基金管理公司 財務

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如果你是有點股齡的股民或是經驗豐富的老股民,那么,肯定會對股票所屬的上市公司的財報略知一二,尤其是自己意向的股票或持倉的股票,大概率都會看看財報的情況,對價值投資者來說,會更在意上市公司的財報表現如何。

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那么,不炒股,只是做基金,還有必要會看上市公司的財報嗎?

在實踐之中,現在有越來越多沒有炒過股的年輕人群在做基金或準備入市做基金,在杰克看來,如果做的基金里面有股票型基金,那么,看基金持倉的股票的財報還是很有必要的,為什么?

最簡單的道理,其實,基金經理選擇股票,相當一部分的原因還是看中了相應上市公司的基本面和業績表現,要么是現在業績很好,要么就是成長性很好,基金經理炒題材股的概率相對還是很小的,話說回來,如果基本面好、業績好的上市公司,剛好又有題材,那就另說了。

簡單來說,股票型基金的基金經理在選股的時候,會更注重股票的基本面和業績表現,既然如此,要做股票型基金,雖然未必要對股票的基本面和業績表現有深度的調研,但是至少要大概知道究竟基本面如何、業績表現好不好,而不是打開基金的持倉之后是一臉懵圈的表情。

弱弱地說,大部分人做基金虧錢也是因為對所買入的基金連一知半解都沒有,可以說是完全不懂,既不懂買入的基金屬于什么類型,也不懂基金持倉究竟是什么,要么是親朋好友推薦買就買,要么是看到基金頻道的熱度推薦而買,真真正正對要買入的基金有必要的理解的小伙伴并非多數,正因為如此,杰克才分享了很多基金相關的必懂知識和技巧,是真心想讓小伙伴們能掌握到一些有營養的知識和技巧,以便能提升基金理財的預期。

進一步講,既然杰克認為做股票型基金很有必要看上市公司的財報,那么,該怎樣入手呢?

如果你看過杰克關于上市公司財報方面的干貨,就會知道杰克曾分享過快速看懂財報的技巧,那就是——“一商二利三每四率”,展開來說,一商是商譽,二利是歸母凈利潤和扣非凈利潤,三每是每股收益、每股凈資產和每股未分配利潤,四率則是市盈率、市凈率、毛利率和凈資產收益率。

對新手來說,要看懂十個財務指標確實有點顯得復雜,那么,至少還是要會看一個指標,那就是——扣非凈利潤。

簡單而言,打開基金的持倉,看都有哪些股票,對于看一下股票最新財報和近3年財報的扣非凈利潤的數據和相應增長率情況,假如扣非凈利潤和增長率情況一直都很好,那么,說明基金經理選的股票確實還不錯,這樣的基金就相對值得長期投資,就算短期有回撤,也會在未來實現“微笑曲線”。

話說回來,如果不是新手,又有一些財報基礎,那么,自然還是可以對基金持倉股票財報的十大財務指標多看一下。

總而言之,要提升基金理財的勝率,還是得花花時間去學習和掌握相對應的知識和技巧,正所謂“靠運氣賺的錢,終究會憑實力虧回去”,所以,不能想著靠蒙靠運氣也能賺銀子,有一技之長,才更靠譜。

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